Varje form av oro på marknaden, varje kursgenombrott, varje rubrik brukade leda till att handlare agerade. Så är det inte längre. Nyligen har en förändring kunnat skönjas med handlare som ägnar större uppmärksamhet åt strategisk planering och riskhantering. De är mer benägna att tillämpa en bredare syn på de ekonomiska förhållandena än för tio år sedan.
Ett växande fokus på planering, riskhantering och makroekonomiska trender ger långsiktigare handel en förnyad roll
”Vi ser en nettoförändring i handelsbeteendet. Icke-professionella handlare rör sig bort från snabb, reaktiv handel till en mer strukturerad och kunskapsbaserad strategi”, säger George Kyriakoudes, vd för Skilling.
Medan dagshandel med CFD:er fortfarande är en central del av den icke-professionella handeln har strategierna blivit bredare. Handlare har blivit mer medvetna om hur de ska reagera på prisrörelser, beroende på deras handelsstil.
Från reaktion till förberedelse
Kortsiktig handel kan skapa intrycket att varje marknadsrörelse är viktig och kräver en omedelbar reaktion, om t.ex. ett valutapar rör sig kraftigt efter en ekonomisk rapport eller ett index bryter igenom en teknisk nivå. I båda fallen är handlaren utsatt för press att agera innan möjligheten försvinner.
Med tanke på det konstanta flödet av marknadsförändringar under en dag kan denna press leda till överdriven handel. En position kan öppnas eftersom marknaden rör sig, snarare än för att handeln passar in i en definierad plan. Kostnaderna ackumuleras och varje kortsiktig förlust kan leda till andra förhastade beslut.
En mer kunskapsorienterad strategi fokuserar i stället på helhetsbilden. Handlaren identifierar ett marknadstema, anger ingångsvillkoren, analyserar potentiella scenarier och beslutar sig för hur mycket som ska investeras. Positionen kan justeras eller stängas tidigt, men detta beslut beror inte enbart på den senaste prisändringen.
Fördelen beror på infrastrukturen
Handelsplattformar som Skilling har gjort det lättare för handlare att tillämpa denna långsiktigare strategi. Moderna handelsplattformar som Skilling ger handlare sömlös tillgång till teknisk analys och riskhantering, tillsammans med avancerade handelsverktyg, vilket möjliggör växling mellan kortsiktiga och långsiktiga strategier.
Handlare kan skapa varningar, granska flera tidsramar, beräkna positionsstorlekar och placera stop loss-ordrar utan att hela tiden behöva övervaka marknaden. Denna infrastrukturfördel kompletteras med tillgång till utbildningsmaterial som handelskurser och marknadskommentarer om makroekonomiska händelser, vilket hjälper handlare att utveckla en bättre förståelse för de makroekonomiska krafter som påverkar finansmarknaderna.
Till exempel kan ränteförväntningar påverka valutor, obligationsräntor och aktievärderingar samtidigt. Detta bredare perspektiv kan göra att handlare tar hänsyn till korrelationer mellan tillgångar, t.ex. mellan valutahandel, index och råvaror. Om den amerikanska dollarn stärks kan det till exempel påverka råvarupriser och sentimentet på tillväxtmarknader.
Ett hypotetiskt exempel
Låt oss ta Karin, en hypotetisk icke-professionell handlare som följer EUR/USD. Under flera veckor har hon sett förväntningar på att ECB ska inta en restriktiv hållning medan marknaderna räknar med lättnader från den amerikanska centralbanken förr eller senare, vilket skulle skapa en potentiell räntedifferens.
Tidigare skulle hon kanske ha handlat vid varje rörelse i valutaparet. En sysselsättningsrapport som var starkare än väntat hade kunnat föranleda en snabb kort position. En vändning senare under handelssessionen kunde då ha resulterat i ett snabbt avslut och handel i motsatt riktning.
Ur ett längre perspektiv bygger Karin en mer specifik plan. Hon väntar på att veckotrenden och de dagliga översikterna ska bekräfta en tydligare väg för euron, kontrollerar kommande viktiga ekonomiska besked och sätter sin investeringströskel. Om ingångsnivån nås planerar hon att granska positionen vid bestämda tider snarare än att reagera på varje prisfluktuation.
Eftersom ekonomiska data kan överraska i båda riktningarna finns det ingen garanti för framgång. Men denna bredare syn på marknaden kan göra det lättare för Karin att skilja mellan marknadskrafter och en avvikelse från den beslutade strategin, vilket kan stödja löpande översyn och justering.
Struktur är inte en garanti för lönsamhet
Ett mer strukturerat tillvägagångssätt för handel minskar inte risken i sig. Oväntade kursändringar över natten, hävstångseffekter, nyheter och förändringar i marknadslikviditeten kan påverka exponeringen, oavsett innehavsperiod. Men det handlare kan kontrollera är hur de strukturerar och håller fast vid sin strategi.
Följande ingår i en strukturerad strategi:
- Tydliga skäl för att öppna en position och medvetenhet om kommande ekonomiska och politiska beslut och händelser
- Positionsstorlekar som återspeglar risken, inte den förväntade vinsten
- Regelbunden översyn av strategins styrkor och svagheter
George Kyriakoudes kommenterar, ”Handel handlar numer mindre om att ersätta en strategi med en annan. Moderna handlare utforskar ytterligare verktyg för att korrelera prisrörelser med ekonomiska förhållanden och reagera mindre impulsivt, särskilt när marknadskontexten inte är så gynnsam.”
Läs mer om Skilling på deras hemsida.
Ansvarsfriskrivning: CFD:er är komplexa instrument och medför en hög risk att förlora pengar snabbt på grund av deras hävstångseffekt. 49 % av icke-professionella investerare förlorar pengar när de handlar med CFD:er med denna leverantör. Du bör tänka efter om du förstår hur CFD:er fungerar och om du har råd att ta den stora risken att förlora dina pengar.
