En klassisk tumregel för pensionssparande kan vara på väg bort. Nu lyfter experten fram en ny variant där din personlighet kan väga tyngre än din ålder.
Experten sågar klassiska sparregeln – risk att du förlorar pengar
Många svenskar sparar till pensionen. Och helt märkligt är väl inte det. Dagens PS har tidigare konstaterat att mer än nio av tio pensionärer med ett sparande upplever att livet påverkas positivt av att de har ett sparkapital.
Men hur sparandet ska fördelas är inte alltid helt enkelt.
Många använder 120-regeln
”Två saker är avgörande för allt långsiktigt sparande till pension”, berättade pensionsexperten Monica Zettervall tidigare i år.
Dit hör bland annat risknivån.
För den som har många år kvar i arbetslivet kan en högre aktieandel därför vara ett klokt val.
För att räkna ut hur stor aktieandel man bör ha i sitt sparande har många använt den så kallade 120-regeln. Den går ut på att du tar 120 minus din ålder för att räkna ut hur stor andel av sparandet som bör ligga i aktier.
En 30-åring kan då ha runt 90 procent i aktier och resten i räntefonder eller andra mer stabila tillgångar. En 70-åring skulle i sin tur ha cirka 50 procent i aktier.
Regeln är enkel och därför populär.
Men enligt experter är enkelheten också dess största svaghet.
Kritik: ”Förenklar” verkligheten
Bakom kritiken står bland annat amerikanska rådgivare som menar att modellen inte håller i dagens mer komplexa ekonomiska verklighet.
”Även om 120-regeln kan vara en bra utgångspunkt, förenklar den ofta den komplexa naturen i investerares beteende”, säger den finansiella rådgivaren Nathan Sebesta till Kiplinger.
Problemet, menar han, är att regeln behandlar alla lika, trots att människor reagerar helt olika på risk, svängningar och osäkerhet.
Missa inte: En miljon extra: Så ska du pensionsspara i 40-årsåldern. Dagens PS
Ny idé: räkna bort dig själv
I stället lyfter Sebesta fram en ny idé: den så kallade ”120 minus dig själv-regeln”.
Den bygger vidare på den gamla modellen men lägger till en avgörande faktor – ditt beteende.
Tanken är att du inte bara ska ta hänsyn till din ålder, utan också till hur du faktiskt agerar när marknaden svänger. Känner du oro när börsen faller? Eller kan du sitta still i båten?
Samma ålder – helt olika strategi
Som exempel kan vi ta en 40-åring som utgår från den klassiska 120-regeln. 120 minus 40 ger 80 – alltså 80 procent i aktier.
Men om personen vet att hen blir stressad när börsen faller, eller tidigare har sålt i panik, kan 80 procent vara för hög risk. Då kan det vara klokare att sänka aktieandelen, exempelvis till 60 procent.
Omvänt kan en annan 40-åring, som är van vid svängningar och inte påverkas lika mycket känslomässigt, ligga kvar på 80 procent.
”Bara för att den tänkta fördelningen ska vara en viss procent betyder det inte att den fungerar i praktiken utifrån hur du faktiskt beter dig”, säger Sebesta.
Läs även: Den dolda avgiftsfällan: Så mycket kan du förlora i pension. Dagens PS
Beteendet kan kosta dyrt
Forskning visar att många sparare agerar tvärtom mot vad som lönar sig. De köper när börsen redan gått upp och säljer när den faller.
Det innebär att även en portfölj som ser rätt ut på papperet kan ge dåliga resultat.
Om du inte klarar av svängningarna och ändrar strategi i fel läge riskerar du att förlora pengar, trots att din ursprungliga plan var genomtänkt.
Experternas råd: börja enkelt – men stanna inte där
Den gamla 120-regeln kan fortfarande fungera som en snabb temperaturmätare på risknivån i portföljen.
Men Sebesta menar att den inte räcker.
I stället handlar det om att hitta en strategi som både passar dina mål och din magkänsla.
”Om du inte kan sova på natten när marknaden faller kommer inte ens den bäst utformade planen att fungera”, säger Sebsta.
Den nya synen på pensionssparande flyttar alltså fokus från matematik till människa.
I slutändan handlar det inte bara om hur marknaden fungerar – utan om hur du gör det.
Läs också: Tre år utan pension – risk med nya lagen. E55
